深圳证券交易所融资融券交易实施细则有哪些内容？

深圳证券交易所融资融券交易实施细则有哪些内容？

证券交易所融资融券交易实施细则对于地区的不同涉及的内容不一样，深圳作为仅次于北京市、上海市的特大经济特区的发展城市，在证券交易方面的额实施内容有什么不一样的额地方，您可以了解一下深圳证券交易所融资融券交易实施细则有哪些内容？

深圳证券交易所融资融券交易实施细则有哪些内容？

第一章 总则

1.1 为规范融资融券交易行为，维护证券市场秩序，保护投资者的合法权益，根据《证券公司融资融券业务管理办法》、《深圳证券交易所交易规则》及其他有关规定，制定本细则。

1.2 本细则所称融资融券交易，是指投资者向具有深圳证券交易所(以下简称“本所”)会员资格的证券公司(以下简称“会员”)提供担物，借入资金买入证券或借入证券并卖出的行为。

1.3 在本所进行的融资融券交易，适用本细则。本细则未作规定的，适用《深圳证券交易所交易规则》和本所其他有关规定。

第二章 业务流程

2.1 会员申请本所融资融券交易权限的，应当向本所提交下列书面文件：

(一)中国证券监督管理委员会(以下简称“证监会”)颁发的获准开展融资融券业务的《经营证券业务许可证》及其他有关批准文件;

(二)融资融券业务实施方案、内部管理制度的相关文件;

(三)负责融资融券业务的高级管理人员与业务人员名单及其联络方式;

(四)本所要求提交的其他文件。

2.2 会员在本所从事融资融券业务，应当通过融资融券专用交易单元进行。

2.3 会员按照有关规定开立融券专用证券账户、客户信用交易担保证券账户、融资专用资金账户及客户信用交易担保资金账户后，应当在三个交易日内向本所报告。

2.4 会员应当加强客户适当性管理，明确客户参与融资融券交易应具备的资产、交易经验等条件，引导客户在充分了解融资融券业务特点的基础上合法合规参与交易。对未按照要求提供有关情况、从事证券交易时间不足半年、缺乏风险承担能力、最近二十个交易日日均证券类资产低于 50 万元或者有重大违约记录的客户，以及本会员股东、关联人，会员不得为其开立信用账户。专业机构投资者参与融资、融券，可不受前款从事证券交易时间、证券类资产条件限制。本条第二款所称股东，不包括仅持有上市会员 5%以下上市流通股份的股东。

2.5 会员在向客户融资、融券前，应当按照有关规定与客户签订融资融券合同及融资融券交易风险揭示书，并为其开立信用证券账户和信用资金账户。

2.6 投资者应当按照有关规定，通过会员为其开立的信用证券账户，在本所进行融资融券交易。信用证券账户的开立和注销，根据会员和本所指定登记结算机构有关规定办理。

2.7 融资融券交易采用竞价交易方式。

2.8 会员接受客户的融资融券交易委托后，应当按照本所规定的格式申报，申报指令应包括客户的信用证券账户号码、融资融券专用交易单元代码、证券代码、买卖方向、价格、数量、融资融券相关标识等内容。

2.9 融资买入、融券卖出股票或基金的，申报数量应当为 100 股(份)或其整数倍。融资买入、融券卖出债券的，申报数量应当为 10 张或其整数倍。

2.10 融券卖出的申报价格不得低于该证券的最近成交价;当天还没有产生成交的，其申报价格不得低于前收盘价。低于上述价格的申报为无效申报。投资者在融券期间卖出通过其所有或控制的证券账户所持有与其融入证券相同证券的，其申报卖出该证券的价格应当满足前款要求，但超出融券数量的部分除外。交易型开放式基金或经本所认可的其他证券，其融券卖出不受本条前两款规定的限制。

2.11 本所不接受融券卖出的市价申报。

2.12 投资者融资买入证券后，可以通过直接还款或卖券还款的方式向会员偿还融入资金。以直接还款方式偿还融入资金的，按照会员与客户之间的约定办理。

2.13 投资者融券卖出后，可以通过直接还券或买券还券的方式向会员偿还融入证券。以直接还券方式偿还融入证券的，按照会员与客户之间约定，以及本所指定登记结算机构的有关规定办理。投资者融券卖出的证券暂停交易的，可以按照约定以现金等方式向会员偿还融入证券。

2.14 投资者卖出信用证券账户内融资买入尚未了结合约的证券所得价款，应当先偿还该投资者的融资欠款。

2.15 未了结相关融券交易前，投资者融券卖出所得价款除以下用途外，不得另作他用：

(一)买券还券;

(二)偿还融资融券交易相关利息、费用或融券交易相关权益现金补偿;

(三)买入或申购证券公司现金管理产品、货币市场基金以及本所认可的其他高流动性证券;

(四)证监会及本所规定的其他用途。

2.16 会员与客户约定的融资、融券合约期限自客户实际使用资金或证券之日起开始计算，最长不超过六个月。合约到期前，会员可以根据客户的申请为客户办理展期，每次展期的期限最长不得超过六个月。会员在为客户办理合约展期前，应当对客户的信用状况、负债情况、维持担保比例水平等进行评估。

2.17 会员融券专用证券账户不得用于证券买卖。

2.18 投资者信用证券账户不得用于买入或转入除可充抵保证金证券范围以外的证券，也不得用于参与定向增发、 股票交易型开放式基金和债券交易型开放式基金申购及赎回、债券回购等。

2.19 客户未能按期交足担保物或者到期未偿还融资融券债务的， 会员可以根据与客户的约定处分其担保物，不足部分可以向客户追索。

2.20 会员根据与客户的约定采取强制平仓措施的，应当按照本所规定的格式申报强制平仓指令，申报指令应当包括客户的信用证券账户号码、融资融券专用交易单元代码、证券代码、买卖方向、价格、数量、融资强制平仓或融券强制平仓标识等内容。

第三章 标的证券

3.1 在本所上市交易的下列证券，经本所认可，可作为融资买入标的证券或融券卖出标的证券(以下简称“标的证券”)：

(一)股票;

(二)证券投资基金;

(三)债券;

(四)其他证券。

3.2 标的证券为股票的，应当符合下列条件：

(一)在本所上市交易超过三个月;

(二)融资买入标的股票的流通股本不少于 1 亿股或流通市值不低于 5 亿元，融券卖出标的股票的流通股本不少于 2 亿股或流通市值不低于 8 亿元;

(三)股东人数不少于 4000 人;

(四)在最近三个月内没有出现下列情形之一：

1.日均换手率低于基准指数日均换手率的 15%，且日均成交金额低于 5000 万元;

2.日均涨跌幅平均值与基准指数涨跌幅平均值的偏离值超过 4%;

3.波动幅度达到基准指数波动幅度的 5 倍以上。

(五)股票交易未被本所实行风险警示;

(六)本所规定的其他条件。

3.3 标的证券为交易型开放式基金的，应当符合下列条件：

(一)上市交易超过五个交易日;

(二)最近五个交易日内的日平均资产规模不低于 5 亿元;

(三)基金持有户数不少于 2000 户;

(四)本所规定的其他条件。

3.4 标的证券为上市开放式基金的，应当符合下列条件：

(一)上市交易超过五个交易日;

(二)最近五个交易日内的日平均资产规模不低于 5 亿元;

(三)基金持有户数不少于 2000 户;

(四)基金份额不存在分拆、合并等分级转换情形;

(五)本所规定的其他条件。

3.5 标的证券为债券的，应当符合下列条件：

(一)债券托管面值在 1 亿元以上;

(二)债券剩余期限在一年以上;

(三)债券信用评级达到 AA 级(含)以上;

(四)本所规定的其他条件。

3.6 本所按照从严到宽、从少到多、逐步扩大的原则，从满足本细则规定的证券范围内，审核、选取并确定可作为标的证券的名单，并向市场公布。本所可根据市场情况调整标的证券的选择标准和名单。

3.7 会员向其客户公布的标的证券名单，不得超出本所公布的标的证券范围。

3.8 标的证券暂停交易的，会员与其客户可以根据双方约定了结相关融资融券合约。标的证券暂停交易，且恢复交易日在融资融券债务到期日之后的，融资融券的期限可以顺延，顺延的具体期限由会员与其客户自行约定。

3.9 标的股票交易被实行风险警示的，本所自该股票被实行风险警示当日起将其调整出标的证券范围。标的证券为创业板股票的，本所自该公司首次发布暂停上市或终止上市风险提示公告当日起将其调整出标的证券范围。

3.10 标的证券进入终止上市程序的，本所自发行人作出相关公告当日起将其调整出标的证券范围。

3.11 证券被调整出标的证券范围的，在调整前未了结的融资融券合约仍然有效。会员与其客户可以根据双方约定提前了结相关融资融券合约。

第四章 保证金和担保物

4.1 会员向客户融资、融券，应当向客户收取一定比例的保证金。保证金可以本所上市交易的股票、证券投资基金、债券，货币市场基金、证券公司现金管理产品及本所认可的其他证券充抵。

4.2 可充抵保证金的证券，在计算保证金金额时应当以证券市值或净值按下列折算率进行折算：

(一)深证 100 指数成份股股票的折算率最高不超过 70%，非深证100 指数成份股股票的折算率最高不超过 65%;

(二)交易型开放式基金折算率最高不超过 90%;

(三)证券公司现金管理产品、货币市场基金、国债的折算率最高不超过 95%;

(四)被实行风险警示、 暂停上市或进入退市整理期的证券、权证的折算率为 0%;

(五)其他上市证券投资基金和债券折算率最高不超过 80%。

4.3 本所遵循审慎原则，审核、选取并确定可充抵保证金证券的名单，并向市场公布。本所可根据市场情况调整可充抵保证金证券的名单和折算率。

4.4 会员公布的可充抵保证金证券的名单，不得超出本所公布的可充抵保证金证券范围。会员应当根据流动性、波动性等指标对可充抵保证金证券的折算率实行动态管理与差异化控制，但会员公布的折算率不得高于本所规定的标准。

4.5 投资者融资买入证券时，融资保证金比例不得低于 50%。融资保证金比例是指投资者融资买入证券时交付的保证金与融资交易金额的比例。其计算公式为：

融资保证金比例=保证金/(融资买入证券数量×买入价格)×100%

4.6 投资者融券卖出时，融券保证金比例不得低于 50%。融券保证金比例是指投资者融券卖出时交付的保证金与融券交易金额的比例。其计算公式为：

融券保证金比例=保证金/(融券卖出证券数量×卖出价格)×100%

4.7 投资者融资买入或融券卖出时所使用的保证金不得超过其保证金可用余额。

保证金可用余额是指投资者用于充抵保证金的现金、证券市值及融资融券交易产生的浮盈经折算后形成的保证金总额，减去投资者未了结融资融券交易已用保证金及相关利息、费用的余额。其计算公式为：

保证金可用余额=现金 ∑(可充抵保证金的证券市值×折算率) ∑〔(融资买入证券市值-融资买入金额)×折算率〕 ∑〔(融券卖出金额-融券卖出证券市值)×折算率〕 -∑融券卖出金额-∑融资买入证券金额×融资保证金比例-∑融券卖出证券市值×融券保证金比例-利息及费用公式中，融券卖出金额=融券卖出证券的数量×卖出价格，融券卖出证券市值=融券卖出证券数量×市价，融券卖出证券数量指融券卖出后尚未偿还的证券数量;∑〔(融资买入证券市值-融资买入金额)×折算率〕、∑〔(融券卖出金额-融券卖出证券市值)×折算率〕中的折算率是指融资买入、融券卖出证券对应的折算率，当融资买入证券市值低于融资买入金额或融券卖出证券市值高于融券卖出金额时，折算率按 100%计算。

4.8 会员向客户收取的保证金、客户融资买入的全部证券和融券卖出所得的全部价款，整体作为客户对会员融资融券所生债务的担保物。

4.9 会员应当对客户提交的担保物进行整体监控，并计算其维持担保比例。维持担保比例是指客户担保物价值与其融资融券债务之间的比例。其计算公式为：

维持担保比例=(现金 信用证券账户内证券市值总和)/(融资买入金额 融券卖出证券数量×当前市价 利息及费用总和)客户信用证券账户内的证券，出现被调出可充抵保证金证券范围、被暂停交易、被实行风险警示等特殊情形或者因权益处理等产生尚未到账的在途证券，会员在计算客户维持担保比例时，可以根据与客户的约定按照公允价格或其他定价方式计算其市值。

4.10 会员应当加强对客户担保物的管理，对客户提交的担保物中单一证券市值占其担保物市值的比例进行监控。对于担保物中单一证券市值占比达到一定比例的客户，会员应当按照与客户的约定，暂停接受其融资买入该证券的委托或采取其他风险控制措施。

4.11 客户维持担保比例不得低于 130%。当客户维持担保比例低于 130%时，会员应当通知客户在约定的期限内追加担保物，客户经会员认可后，可以提交除可充抵保证金证券外的其他证券、不动产、股权等资产。会员可以与其客户自行约定追加担保物后的维持担保比例要求。

4.12 维持担保比例超过 300%时，客户可以提取保证金可用余额中的现金或充抵保证金的证券，但提取后维持担保比例不得低于 300%。本所另有规定的除外。

4.13 本所认为必要时，可以调整融资、融券保证金比例及维持担保比例的标准，并向市场公布。

4.14 会员公布的融资、融券保证金比例及维持担保比例的最低标准，不得低于本所规定的标准。

4.15 投资者不得将已设定担保或其他第三方权利及被采取查封、冻结等司法强制措施的证券提交为担保物，会员不得向客户借出此类证券。

深圳证券交易所融资融券交易实施细则有哪些内容？这些证券的交易实施细则内容都需要较大的篇幅来进行详述，所以我们在整理的内容都是简单的介绍，您可以持续关注本律师网的后续解答，在上面交代的深圳证券交易所融资融券交易实施细则中我们了解到这些实施细则都是为了能够维持证券市场的秩序，所以在每个城市都会有他们特色的实施方案。

·高空坠物砸坏车玻璃保险公司赔偿吗？
      高空坠物砸坏车玻璃保险公司赔偿吗?如果发生事故无法认定责任方则由车辆保险中的车损险进行理赔。根据车损险条款：在保险期间内，被保险人或其允许的合法驾驶人在使用保险车辆过程中，外界物体倒塌或坠落、保险车辆行驶中平行坠落，保险公司会给予赔偿。如果遇到不能认定责任方的情况，高空坠物在砸坏...

·交通肇事无责任方该怎么索赔
      交通肇事无责任方该怎么索赔如果经过公安交警大队的责任划分，认定事故中的一方是无责任的话，那此时另一方自然承担的就是全部责任了。这种情况下无责任的一方可以要求对方做出相应的赔偿，那实践中交通肇事无责任方该怎么索赔?接下来，我们为你详细解答这个问题。 一、交通肇事无责任方该怎么索赔 ...

·交通事故在我们生活中并不少见，在发生交通事故时，交通警察一般
      交通事故在我们生活中并不少见，在发生交通事故时，交通警察一般会开具交通事故责任认定书，以此作为认定事故各方责任的依据。交通事故责任认定书在交通事故案件中起着重要的作用，是法院确定由谁赔偿的依据。对于交通事故责任认定书不服的，可以提起复核。那么，道路交通事故责任认定书复核怎么申请?...

·一、交通事故同责有人伤保险公司理赔流程是什么?
      一、交通事故同责有人伤保险公司理赔流程是什么? (一)登记客户信息(被保险人和伤者的姓名，电话，车牌号)。 (二)询问。 1、询问对方是否为客户，是否报案认定交通事故，保险公司是否已经查勘定损。 2、询问客户是否在其他柜台理赔。 3、询问客户是否有车损，车辆是否修理结束...

·撞车后误工费如何赔偿
      撞车后误工费如何赔偿 根据道路交通事故处理规定，交通事故责任者应当按照所负交通事故责任承担相应的损害赔偿责任。此外应在医疗机构申请伤害鉴定，此外医院出具的治疗证明都是对方应赔偿的依据。 损害赔偿的范围包括：医疗费、误工费、住院伙食补助费、护理费、交通费、住宿费和财产直接损失。...

·汽车经常报保险有什么影响没
      汽车经常报保险有什么影响没汽车经常报保险肯定是有影响的。现在车主的理赔次数、金额将决定来年车险续保的优惠程度。目前绝大部分保险公司采取的政策是，对于一年理赔两次的，不会影响下一年的保费，还能享受到保险公司的优惠;三次理赔的，保费不打折;三次以上的，保费将上浮10%～20%;五次以...

·酒后驾车撞死人的处罚
      酒后驾车撞死人的处罚现在很多司机都存在酒驾的行为，虽然交通法规有比较严格的处罚规定，但酒驾行为依然屡禁不止，而且很多司机并不知道处罚规定，那么酒后驾车撞死人的处罚是什么?我们就为您简要分析一下，希望对您有所帮助。 一、酒后驾车撞死人的处罚 酒驾驶撞死人是过失犯罪，饮酒是故意的行为...

·车险a款高空坠物的保险责任是怎么样的？
      车险a款高空坠物的保险责任是怎么样的？ 车险a款高空坠物的保险责任是怎么样的？ 在保险期间内，被保险房屋内的物体因发生高空坠物事故，这里所指的物体包括被保险房屋、房屋专属天台及专属庭院内的物体，以及被保险房屋内所使用的空调的外机，导致第三者的人身伤亡或财产的直接损失，依法应由...

·房屋交付时需满足哪些条件
      当你在买房的时候，按照约定支付了房款后，卖方肯定是需要履行自己的交房义务的，而此时我国规定必须要满足一定的交房条件才行。那么法律规定的房屋交付时需满足哪些条件呢？可能很多人不是很了解，下面就让我们为您做详细介绍。 一、房屋交付时需满足哪些条件 1、房屋要按时交付 房地产开...

·买卖不破租赁已经交付租赁权给第三方承租者依然适用此条款吗？
      买卖不破租赁已经交付租赁权给第三方承租者依然适用此条款吗？ 可以适用买卖不破租赁，即在租赁关系存续期间，即使出租人将租赁物让与他人，对租赁关系也不产生任何影响，买受人不能以其已成为租赁物的所有人为由否认原租赁关系的存在并要求承租人返还租赁物。 《合同法》第229条　租赁物在租...

·一、交通事故赔偿细则有哪些项目?
      一、交通事故赔偿细则有哪些项目? 交通事故赔偿项目，是指交通事故当中肇事者给予受害者的赔偿所包含的项目，主要包括医疗费、误工费、护理费、交通费、住宿费、住院期间伙食补助费、营养费、鉴定费、残疾赔偿金、残疾辅助器具费、丧葬费、被扶养人生活费、死亡赔偿金、精神损害抚慰金。 1、医...